«Центр-резерв» определил дату размещения. «Солид-Лизинг» объявил оферту. «Трейд менеджмент» и «Сибнефтехимтрейд» установили ставки купонов по выпускам в обращении. «Боржоми Финанс» выполнит обязательства перед владельцами облигаций. «Светофор Групп» получил пониженный рейтинг. «Каскад» допустил техдефолт.
01
ООО «Центр-резерв» 17 мая начнет размещение выпуска биржевых облигаций серии БО-01 объемом 100 млн рублей и сроком обращения 3,5 года. Регистрационный номер — 4B02-01-00073-L. Номинальная стоимость одной бумаги составляет 1 000 рублей. Ставка купона установлена на уровне 22% годовых на весь срок обращения облигаций. Купоны ежемесячные. По выпуску предусмотрена амортизация — по 5% раз в квартал, начиная с 15-го купонного периода. Организатор размещения — GrottBjorn.
В декабре 2021 г. АКРА присвоило компании кредитный рейтинг на уровне B-(RU) со стабильным прогнозом.
Ранее компания не выходила на публичный долговой рынок.
02
ООО «Солид-Лизинг» 3 июня выкупит по оферте до 110 тыс. облигаций серии БО-001-06 по цене 90% от номинала. Период предъявления бумаг к оферте — с 24 по 30 мая. Агентом по приобретению станет ИК «Риком-Траст».
Трехлетние бумаги объемом 220 млн рублей компания разместила в декабре 2019 г. Ставка купона установлена на уровне 13% годовых на весь срок обращения облигаций. Номинальная стоимость одной бумаги составляет 1 000 рублей.
В декабре 2021 г. агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг кредитоспособности «Солид-Лизинг» на уровне ruB- со стабильным прогнозом.
В настоящее время в обращении находится 11 выпусков облигаций компании общим объемом 1,65 млрд рублей.
Четырехлетние бумаги объемом 200 млн рублей компания разместила в декабре 2019 г. Номинальная стоимость одной облигации составляет 10 тыс. рублей. Купоны ежемесячные. Ставки определяются по формуле: ключевая ставка Банка России, действующая на седьмой рабочий день, предшествующий дате каждого купонного периода, плюс 6,5 п. п., при этом максимальная ставка не может превысить 14% годовых. Бумаги имеют амортизационную структуру погашения: по 10% от номинала выплачивается каждый квартал, начиная с выплаты 21-го купона. С учетом амортизации сейчас в обращении находятся облигации выпуска объемом 140 млн рублей.
Пятилетние бумаги объемом 350 млн рублей компания разместила в январе 2022 г. Номинальная стоимость одной облигации составляет 1 000 рублей. Купоны ежемесячные. Ставка купона рассчитывается по формуле: ключевая ставка Банка России, действующая в предпоследний рабочий день, который предшествует началу купонного периода, плюс 6,5 п. п. Ставка четвертого купона была установлена на уровне 23,5%. По выпуску предусмотрено частичное досрочное погашение: в даты окончания 54-59-го купонов будет погашено по 14,28% от номинальной стоимости, еще 14,32% от номинала — в дату окончания 60-го купона. Также предусмотрена возможность досрочного погашения по усмотрению эмитента в даты окончания 25-48-го купонов.
В ноябре 2021 г. агентство «Эксперт РА» присвоило рейтинг кредитоспособности компании «Сибнефтехимтрейд» на уровне ruВ- со стабильным прогнозом.
В настоящее время в обращении находится два выпуска биржевых облигаций компании общим объемом 650 млн рублей.
05
ООО «Боржоми Финанс» (входит в Rissa Investments Limited) в ответ на запрос ПВО «Лигал Кэпитал Инвестор Сервисез» сообщило, что выполнит свои обязательства по выплате 3-го купона облигаций серии 001Р-01. Необходимые средства зарезервированы. Напомним: в конце апреля появилась информация о приостановке производства на двух заводах «IDS Боржоми Грузия», вследствие чего «Эксперт РА» установил статус «под наблюдением» по рейтингу кредитоспособности Rissa Investments Limited.
Пятилетние бумаги серии 001Р-01 объемом 7 млрд рублей компания разместила в феврале 2021 г. Номинальная стоимость одной облигации составляет 1 000 рублей. На первые три года ставка купона установлена на уровне 7,6% годовых.
12 мая АКРА подтвердило рейтинг Rissa Investments Limited и выпуска облигаций «Боржоми финанс» на уровне A-(RU) и изменило по рейтингу Rissa Investments Limited прогноз на развивающийся. Изменение прогноза по кредитному рейтингу Rissa Investments Limited вызвано неблагоприятной ситуацией на ключевых рынках сбыта, а также текущими сложностями IDS Borjomi Georgia LLC в получении валютной выручки.
В настоящее время в обращении находится один выпуск облигаций компании «Боржоми Финанс» объемом 7 млрд рублей.
06
Агентство «Эксперт РА» понизило рейтинг кредитоспособности ПАО «Светофор Групп» (оператор образовательных услуг по подготовке водителей) до уровня ruBB, прогноз стабильный. Ранее у компании действовал рейтинг на уровне ruBB+ со стабильным прогнозом. Понижение уровня рейтинга связано с ухудшением финансовых метрик компании по итогам 2021 г., а также снижением уровня ликвидности. Основной причиной ухудшения метрик долговой нагрузки послужило снижение показателя EBITDA за 2021 г. на 41% по сравнению с показателем 2020 г. На 31 декабря 2021 г. отношение долга к LTM EBITDA составило 2,8х. Годом ранее агентство ожидало снижения данного показателя до уровня 1,3х.
Рыночные и конкурентные позиции оцениваются агентством на нейтральном уровне. На рейтинг положительно влияет отсутствие зависимости от крупных покупателей, поскольку большая часть клиентов — физические лица, однако концентрация бизнеса в одном регионе (около 50% выручки формируется от автошкол в Санкт-Петербурге и Ленинградской области) оказывает сдерживающее влияние на рейтинг. При этом положительно отмечается уровень среднедушевого дохода в основном регионе присутствия, который выше, чем в среднем по стране.
В настоящее время в обращении находится один выпуск облигаций компании объемом 200 млн рублей и акции.
07
ООО «Л Си Пи Инвестор Сервисез», выполняющее функции ПВО по выпуску ООО «Каскад» серии 001Р-01, сообщило о том, что эмитент не раскрыл информацию о техдефолте по выплате купонного дохода за 11-й купонный период. Размер неисполненных обязательств — 11,22 млн рублей.
Выпуск трехлетних биржевых облигаций серии 001Р-01 объемом 300 млн рублей был размещен в августе 2019 г. Изначально ставка купона была установлена на уровне 16% годовых, с 5-го по 8-й купонный период — на уровне 15% годовых. Ставка с 9-го по 12-й купонный период установлена эмитентом на уровне 15% годовых.
С 1 июня 2022 г. Московская биржа прекращает торги облигациями «Каскада» серии 001Р-01. Бумаги будут исключены из Третьего уровня котировального списка и Сектора ПИР.
В настоящее время в обращении также находится выпуск коммерческих облигаций компании объемом 50 млн рублей, по которому также допущен дефолт. _____________________________________________________________________________
