«Аренза-Про» и «Твой склад» начинают размещение сегодня. МФК «Саммит», «РСГ-финанс» и «Группа Астон» установили ставки купонов по выпускам в обращении. «Балтийский проект» (консолидатор ГК «АБЗ-1») подтвердил кредитный рейтинг. «Новосибирскавтодор» получил рейтинг кредитоспособности. «Ультра» объявила оферту. «АСПЭК-Домстрой» завершил размещение.
01
Сегодня, 5 ноября, ООО «Аренза-Про» начинает размещение трехлетних облигаций серии 001P-06 объемом 300 млн рублей. Регистрационный номер — 4B02-06-00433-R-001P. Бумаги включены в Третий уровень котировального списка и Сектор роста Московской биржи. Выпуск доступен для приобретения только квалифицированным инвесторам. Предусмотрены переменные ежемесячные купоны, которые будут рассчитываться по формуле: ключевая ставка Банка России плюс спред 3,75%. Предусмотрена амортизация: по 10% от номинальной стоимости бумаг будет гаситься в даты окончания 15, 18, 21, 24, 27, 30, 33-го купонных периодов, 30% — в дату окончания 36-го купонного периода.
Организаторы: Газпромбанк, ИФК «Солид», МСП Банк, инвестиционный банк «Синара», «Цифра брокер». Планируется участие МСП Банка как якорного инвестора.
АКРА в июне 2024 г. повысило кредитный рейтинг эмитенту до ВВВ-(RU) с позитивным прогнозом.
В обращении находится шесть выпусков облигаций компании общим объемом 1,7 млрд рублей.
02
Сегодня, 5 ноября, АО «Твой склад» начинает размещение выпуска трехлетних внебиржевых облигаций объемом 50 млн рублей. Присвоенный Банком России регистрационный номер — 4-01-02400-G. Цена размещения — 950 рублей за одну бумагу, что составляет номинальную стоимость одной облигации с дисконтом в размере 5%.
Ранее компания не выходила на публичный долговой рынок.
03
ООО МФК «Саммит» установило ставку 10-го купона облигаций серии 001Р-03 объемом 150 млн на уровне 22% годовых. Ставка рассчитывается по формуле: ключевая ставка ЦБ плюс 5% годовых, но не более 22% годовых. Купоны ежемесячные. По выпуску предусмотрена амортизация: начиная с 13-го купона будет выплачиваться по 4,16% от номинала ежемесячно.
В настоящее время в обращении находится три выпуска биржевых облигаций компании на 433,44 млн рублей.
04
ООО «РСГ-финанс» установило ставку 23-го купона двенадцатилетних облигаций серии БО-01 объемом 3 млрд рублей на уровне 20% годовых. Ставка текущего купона — 16,5% годовых. По выпуску 14 ноября предстоит оферта.
В настоящее время в обращении нет других выпусков компании.
05
«Эксперт РА» подтвердил рейтинг кредитоспособности АО «ПСФ «Балтийский проект» (консолидатор ГК «АБЗ-1») и выпусков облигаций АО «Асфальтобетонный завод №1» («АБЗ-1») на уровне ruBBB+. Прогноз по рейтингу — «стабильный».
Рейтинг кредитоспособности АО «ПСФ «Балтийский проект» обусловлен умеренными бизнес-рисками, приемлемым уровнем долговой нагрузки, комфортным уровнем ликвидности, высоким уровнем рентабельности, а также низкими корпоративными рисками при высоком уровне транспарентности бизнеса.
По данным выпускам не предусмотрены возможные дополнительные корректировки за субординацию, обеспечение и поручительство. По выпуску оферентом по публичной безотзывной оферте выступает АО «ПСФ «Балтийский проект», в связи с чем агентство устанавливает паритет между текущим рейтингом оферента АО «ПСФ «Балтийский проект» (ruBBB+) и рейтингами облигаций серий 001Р-05, 001Р-02, 002Р-01, 001Р-03 и 001Р-04 эмитента «АБЗ-1».
В обращении также находится пять выпусков облигаций компании общим объемом 8 млрд рублей.
06
«Эксперт РА» присвоил АО «Новосибирскавтодор» рейтинг кредитоспособности на уровне ruBBB, прогноз по рейтингу — «стабильный».
Рейтинг кредитоспособности компании обусловлен ограниченной оценкой бизнес-профиля отрасли, средними рыночными и конкурентными позициями, низкой долговой и процентной нагрузкой, низкой оценкой ликвидности, высокой рентабельностью и низким уровнем корпоративных рисков.
Как отмечает агентство, долговой портфель компании характеризуется низкой дюрацией, что по методологии агентства трактуется как риск наступления пиков погашения долга и оказывает давление на качественную оценку ликвидности. Кроме того, прогнозный операционный денежный поток на горизонте года не покрывает объем краткосрочного долга на отчетную дату (30 июня 2024 г.), что также ограничивает уровень рейтинга.
По состоянию на отчетную дату отношение скорректированного долга к EBITDA LTM за период с 30 июня 2023-го по 30 июня 2024 гг. (отчетный период) составило 1,8х по сравнению с 1,6х на середину 2023 г. Агентство добавляет, что незначительный рост долговой нагрузки г/г обусловлен привлечением в 2024 г. льготного финансирования для реализации масштабного проекта. Агентство допускает увеличение долга в абсолютном выражении на горизонте двух лет в условиях расширения портфеля проектов, а также освоения новых сегментов на рынке строительства, однако не ожидает роста уровня долговой нагрузки благодаря положительной динамике показателя EBITDA. Процентное покрытие также оценивается позитивно: покрытие EBITDA LTM процентов по долгу за отчетный период составило 8,1х.
Рентабельность компании по EBITDA за отчетный период по расчетам агентства составила 9% (7% годом ранее), что оказывает поддержку рейтингу.
В настоящее время в обращении находится выпуск биржевых облигаций компании на 500 млн рублей.
07
ООО «Ультра» объявило оферту по выпуску серии БО-01. Владельцы облигаций могут предъявить бумаги к выкупу в период с 11:00 до 13:00 по московскому времени с 14 по 20 ноября 2024 г. Дата приобретения — 29 ноября 2024 г.
Четырехлетний выпуск БО-01 был размещен в мае 2023 г. в объеме 250 млн рублей, номинал одной облигации — 1000 рублей. Купоны ежемесячные. Ставка купонного дохода была установлена на уровне 16% годовых на 1-18-й купонные периоды. Также по выпуску запланирована амортизация: по 8% от номинальной стоимости ежеквартально, начиная с 21-го купонного периода, и 28% — в дату окончания 48-го купонного периода.
Эмитент имеет действующий кредитный рейтинг на уровне В|ru| со стабильным прогнозом от НРА.
В настоящее время в обращении находится два выпуска компании общим объемом 350 млн рублей.
08
ООО «Группа Астон» установило ставку 5-8-го купонов пятилетних коммерческих облигаций серии КО-П06-002РС объемом 107,5 млн рублей на уровне 22,5%. Ставка 1-4-го купонов — 14,5% годовых.
АКРА в сентябре 2023 г. подтвердило кредитный рейтинг эмитента на уровне BB+(RU) со стабильным прогнозом.
В обращении находится 12 выпусков коммерческих облигаций компании общим объемом 2,66 млрд рублей.
09
ООО «АСПЭК-Домстрой» завершило размещение трехлетних облигаций серии 001Р-01 номинальным объемом 300 млн рублей, реализовав 18,03% займа на 54,089 млн рублей.
С выпуском 001Р-01 компания вышла на биржу в сентябре 2024 г. Ставка 1-5-го купонов установлена на уровне 24% годовых, купоны ежеквартальные. По выпуску предусмотрены оферта и амортизация: по 25% от номинала будет погашено в даты окончания 9-12-го купонов. Организатор — ИК «Иволга капитал».
В настоящее время в обращении также находится выпуск классических облигаций компании на 73,6 млн рублей.
Итоги торгов на Московской бирже в ВДОграфе
