«АгроДом» начинает размещение сегодня. «ТАЛК лизинг» и «Бизнес Альянс» зарегистрировали выпуски. «Энергоника» улучшила кредитный рейтинг. «ДиректЛизинг», «Ситиматик», «Истринская сыроварня» и «Пионер-Лизинг» установили ставки купонов по выпускам в обращении. По рейтингу кредитоспособности компании «Финансовые Системы» продлен статус «под наблюдением». «Инград» подтвердил кредитный рейтинг.
01
ООО «АгроДом» сегодня, 27 августа, начинает размещение облигаций серии БО-01 со сроком обращения 3,5 года объемом 200 млн рублей среди квалифицированных инвесторов. Регистрационный номер — 4B02-01-00171-L. Ставки купонов переменные: ключевая ставка Банка России, действующая по состоянию на пятый рабочий день до даты начала купонного периода, плюс 6% годовых. Ставка 1-го купона — 24% годовых. Купоны ежеквартальные. Организатор — «Финам».
Ранее компания на публичный долговой рынок не выходила.
02
Московская биржа зарегистрировала облигации АО «Тюменская агропромышленная лизинговая компания» («ТАЛК лизинг») серии 001P-03. Регистрационный номер — 4B02-03-00489-F-001P. Бумаги включены в Третий уровень котировального списка. Параметры займа пока не раскрываются.
АКРА в январе 2024 г. подтвердило рейтинг «ТАЛК лизинг» на уровне ВВВ(RU) со стабильным прогнозом.
В обращении находится два выпуска облигаций компании общим объемом на 156 млн рублей.
03
Московская биржа зарегистрировала облигации АО «Бизнес Альянс» серии 001Р-06. Регистрационный номер — 4B02-06-59083-H-001P. Бумаги включены в Третий уровень котировального списка и Сектор роста. Параметры займа пока не раскрываются.
АКРА в августе 2024 г. повысило рейтинг кредитоспособности эмитента на уровне BB+(RU) с позитивным прогнозом.
В обращении находится пять выпусков биржевых облигаций компании общим объемом 1,46 млрд рублей.
04
НКР повысило кредитный рейтинг ООО «Энергоника» с BBB-.ru до BBB.ru со стабильным прогнозом. Пересмотр уровня рейтинга обусловлен повышением оценок финансового профиля компании вследствие улучшения показателей обслуживания долга, ликвидности и поддержания высокого уровня операционной рентабельности.
Оценку финансового профиля по-прежнему сдерживают повышенный уровень долговой нагрузки и невысокая доля собственного капитала в структуре фондирования активов. Долговая нагрузка компании по показателю совокупный долг/OIBDA выросла с 3,4 на 31 декабря 2022 г. до 4,0 на 31 декабря 2023 г. в результате увеличения долга в прошлом году на 32% при повышении OIBDA лишь на 14%. Рост долга обусловлен выпуском облигаций на 300 млн рублей в августе 2023 г. При этом компания поместила часть привлеченных средств на банковский депозит; с учетом этого показатель чистый долг/OIBDA за этот же период времени снизился с 3,2 до 2,9.
Несмотря на повышенную долговую нагрузку, метрики обслуживания долга позитивно влияют на оценку финансового профиля: в 2022-2023 гг. совокупный объем денежных средств и OIBDA компании в 1,2-1,4 раза превышал ее краткосрочный долг и проценты по кредитам и займам. Наибольшая доля (более 75%) в структуре долга приходится на долгосрочные обязательства.
В обращении находится четыре выпуска облигаций компании на общую сумму 460 млн рублей.
05
ООО «ДиректЛизинг» установило ставку 2-го купона облигаций серии 002Р-03 на уровне 22% годовых.
Пятилетние облигации серии 002Р-03 объемом 250 млн рублей компания разместила в начале августа 2024 г. Ставки купонов по выпуску рассчитываются по формуле: ключевая ставка Банка России, действующая на пятый рабочий день, предшествующий дате начала купона, плюс 4% годовых. Купоны ежемесячные. По выпуску предусмотрена амортизация: по 1,67% от номинала будет погашаться ежемесячно в дату окончания каждого купонного периода. Организатор размещения — ИК «Цифра брокер».
АКРА в ноябре 2023 г. повысило кредитный рейтинг эмитента до уровня ВВ+(RU) со стабильным прогнозом.
В обращении находится четыре выпуска биржевых облигаций компании общим объемом 909,9 млн рублей.
06
АО «Ситиматик» установило ставку 7-го купона облигаций серии 02 в размере 22% годовых.
Выпуск серии 02 объемом 1 млрд рублей компания разместила в декабре 2014 г., а в декабре 2015 г. доразместила еще 700 млн рублей. С учетом амортизации объем выпуска в обращении составляет 1,46 млрд рублей. Ставка текущего купона — 8,3% годовых. В ноябре 2022 г. эмитент увеличил срок обращения выпуска с 10,5 до 22 лет. Ставка 6-18-го купонов рассчитывается по формуле: ключевая ставка Банка России, действующая на 5-й рабочий день до начала соответствующего купона, плюс 4%. Купоны годовые.
В обращении находится два выпуска классических облигаций компании на общую сумму 3,3 млрд рублей и два выпуска биржевых облигаций на 2,8 млрд рублей.
07
ООО «Истринская сыроварня» установило ставку 10-го купона облигаций серии БО-03 на уровне 18% годовых.
Четырехлетние облигации серии БО-03 объемом 150 млн рублей компания разместила в декабре 2023 г. Ставка купонов рассчитывается по формуле: ключевая ставка банка России плюс премия 3,5% годовых, но не более 18% годовых. Купоны ежемесячные. По займу предусмотрена амортизация: по 20% от номинала будет погашено в даты окончания 40-го, 42-го, 44-го, 46-го и 48-го купонных периодов — а также возможность досрочного погашения по усмотрению эмитента в даты окончания 11-го, 23-го и 35-го купонных периодов.
АКРА в ноябре 2023 г. понизило кредитный рейтинг эмитента до уровня B(RU) со стабильным прогнозом.
В обращении находится два выпуска облигаций компании общим объемом 250 млн рублей.
08
ООО «Пионер-Лизинг» установило ставку 29-го купона облигаций серии 01 на уровне 23,68% годовых.
Размещение десятилетнего выпуска объемом 400 млн рублей началось 7 июня 2022 г. и закончилось 23 мая 2023 г. Бумаги предназначены для квалифицированных инвесторов. Ставка купона определяется исходя из значения срочной шестимесячной процентной ставки RUONIA + 7%, купоны ежемесячные.
Компания имеет действующий кредитный рейтинг на уровне В+(RU) от АКРА с негативным прогнозом.
В обращении находится четыре выпуска биржевых облигаций компании общим объемом 1,2 млрд рублей и выпуск классических облигаций на 400 млн рублей.
09
«Эксперт РА» продлил статус «под наблюдением» по кредитному рейтингу НАО «Финансовые Системы». Это означает высокую вероятность рейтинговых действий в ближайшее время. Рейтинг компании продолжает действовать на уровне ruВВ с развивающимся прогнозом.
Статус «под наблюдением» был установлен в связи с планируемой сделкой по конвертации субординированных займов компании в капитал до конца августа 2024 г. Продление статуса «под наблюдением» обусловлено тем, что агентство продолжает отслеживать ход планируемой сделки и находится в процессе анализа влияния наблюдаемых изменений на деятельность компании.
В обращении находится два выпуска биржевых облигаций компании общим объемом 545 млн рублей.
10
НКР подтвердило кредитный рейтинг ПАО «Инград» на уровне A-.ru со стабильным прогнозом.
Оценка бизнес-профиля компании обусловлена умеренным уровнем систематического риска и низким специфическим риском, что позитивно влияет на оценку собственной кредитоспособности эмитента. «Инград» испытывает существенные колебания долговой нагрузки и запаса прочности по обслуживанию долга в связи с широким использованием проектного финансирования и эскроу-счетов, поскольку выручка формируется уже после сдачи объектов в эксплуатацию.
На конец 2023 г. отношение совокупного долга к операционной прибыли (OIBDA) составляло 5,7, а покрытие процентных платежей операционной прибылью — 1,1, что сдерживает оценку финансового профиля.
В обращении находится два выпуска облигаций компании на общую сумму 15 млрд рублей.
Итоги торгов на Московской бирже в ВДОграфе
