Новый выпуск, ставки купонов и рейтинги
Московская биржа переходит на новую тарифную модель. МФК «ЭйрЛоанс» зарегистрировала новый выпуск. «Сибнефтехимтрейд» и «Трейд менеджмент» установили ставки купонов по выпускам в обращении. «ЮниМетрикс» сменил ПВО. «ПИК-специальный застройщик» и «ПИК-Корпорация» подтвердили рейтинг. Суд принял к производству иск в отношении «Калиты». «Аэроклуб» получил кредитный рейтинг. ОР допустила техдефолт.


01

Московская биржа переходит на новую тарифную модель. Банки и брокеры, а также их клиенты — юридические и физические лица, выставляющие заявки и обеспечивающие таким образом ликвидность рынку, — освобождаются от уплаты биржевой комиссии за сделки с фьючерсами и опционами. Комиссия будет взиматься только с клиентов, которые заключают сделки по уже выставленным заявкам. По оценке биржи, новая тарифная модель обеспечит более комфортные условия для всех поставщиков ликвидности, выставляющих пассивные заявки. Асимметричная тарифная модель распространяется на все торгуемые инструменты в безадресном режиме. Скидка на скальперские сделки больше не применяется. Тарификация сделок в адресном режиме срочного рынка не меняется.


02

Банк России зарегистрировал выпуск десятилетних облигаций ООО «МФК «ЭйрЛоанс» серии 001Р-02. Регистрационный номер — 4-02-00623R-001P. По бумагам предусмотрена возможность досрочного погашения по усмотрению эмитента.

В настоящее время в обращении находится один выпуск облигаций компании объемом 201,8 млн рублей.


03

ООО «Сибнефтехимтрейд» установило ставку 6-го купона облигаций серии БО-02 на уровне 17,5% годовых.

Пятилетние бумаги объемом 350 млн рублей компания разместила в январе 2022 г. Номинальная стоимость одной облигации составляет 1000 рублей. Купоны ежемесячные. Ставка купона рассчитывается по формуле: ключевая ставка Банка России, действующая в предпоследний рабочий день, который предшествует началу купонного периода, плюс 6,5%. Ставка четвертого купона была установлена на уровне 23,5%. По выпуску предусмотрено частичное досрочное погашение: в даты окончания 54-59-го купонов будет погашено по 14,28% от номинальной стоимости, еще 14,32% от номинала — в дату окончания 60-го купона. Также предусмотрена возможность досрочного погашения по усмотрению эмитента в даты окончания 25-48-го купонов.

В ноябре 2021 г. агентство «Эксперт РА» присвоило рейтинг кредитоспособности компании «Сибнефтехимтрейд» на уровне ruВ- со стабильным прогнозом.

В настоящее время в обращении находится два выпуска биржевых облигаций компании общим объемом 650 млн рублей.


04

ООО «Трейд менеджмент» установило ставку 32-го купона облигаций серии БО-П01 на уровне 14% годовых.

Четырехлетние бумаги объемом 200 млн рублей компания разместила в декабре 2019 г. Номинальная стоимость одной облигации составляет 10 тыс. рублей. Купоны ежемесячные. Ставки определяются по формуле: ключевая ставка Банка России, действующая на седьмой рабочий день, предшествующий дате каждого купонного периода, плюс 6,5 п. п., при этом максимальная ставка не может превысить 14% годовых. Бумаги имеют амортизационную структуру погашения: по 10% от номинала выплачивается каждый квартал, начиная с выплаты 21-го купона. С учетом амортизации сейчас в обращении находятся облигации выпуска объемом 140 млн рублей.

Других выпусков компании в обращении нет.


05

ООО «ЮниМетрикс» сообщило о смене ПВО по трехлетнему выпуску серии 01 объемом 400 млн рублей. С 8 июня функции представителя владельцев облигаций выполняет ООО «Юнилайн Капитал Менеджмент».

До этого функции ПВО по выпуску серии 01 выполняло ООО «Монотон», которое расторгло договор одностороннем порядке.

Других выпусков компании в обращении нет.


06

«Эксперт РА» подтвердил кредитный рейтинг ПАО «ПИК-специальный застройщик» (ПИК СЗ) и ООО «ПИК-Корпорация» на уровне ruA+ со стабильным прогнозом. 

«ПИК СЗ» — крупнейшая российская девелоперская компания, ведущая деятельность на рынках Москвы, Московской области и еще ряда регионов. «ПИК-Корпорация» — субхолдинг внутри периметра консолидации «ПИК СЗ», выделенный в рамках процедуры юридической реструктуризации Группы ПИК, поясняет агентство. 

По состоянию на июнь 2022 г. объем текущего строительства Группы ПИК находился на уровне 5,7 млн кв. м. На конец 2021 г. компания обладала портфелем проектов с общей непроданной площадью 16,1 млн кв. м, что свидетельствует о высокой обеспеченности компании земельным банком для поддержания текущих масштабов деятельности. Около 80% этих площадей приходится на проекты, реализуемые в Московской агломерации и Санкт-Петербурге. 

По оценке агентства, по итогам 2021 г. EBITDA margin Группы ПИК составит около 18-20% по сравнению с 24% за аналогичный период годом ранее. Отношение скорректированного долга на денежные средства, находящиеся на эскроу-счетах, к EBITDA за 2021 г. составило около 2,8х, за аналогичный период годом ранее показатель был 1,6х. Несмотря на рост долговой нагрузки, компания характеризуется высокими показателями обслуживания долга, покрытие процентных платежей показателем EBITDA составляет около 6,5х. Организация имеет сбалансированный долговой портфель без пиковых погашений в среднесрочной перспективе, что в совокупности со значительными остатками денежных средств на балансе оказывает положительное влияние на оценку ликвидности компании. 

В настоящее время в обращении находится четыре выпуска биржевых облигаций «ПИК-корпорации» общим объемом 24,6 млрд рублей, а также выпуск еврооблигаций на $525 млн и три выпуска биржевых облигаций «ПИК СЗ» на 32 млрд рублей.


07

Центральный районный суд города Омска принял к производству исковое заявление по корпоративному или существенному спору в отношении ООО «Калита». Собеседование назначено на 5 июля. Предмет спора — взыскание задолженности по кредитному соглашению № 2920-098-211879 (153,9 млн рублей) от 3 ноября 2020 г. 

Московская биржа с 27 апреля ограничила режим торгов облигациями компании «Калита» серий 001Р-01, 001Р-02 и 001Р-03 дефолтными режимами торгов «Облигации Д — Режим основных торгов», «Облигации Д — РПС» и «Облигации Д — РПС с ЦК».

В конце апреля агентство «Эксперт РА» понизило рейтинг «Калиты» до ruD со стабильным прогнозом.

В настоящее время в обращении находится три выпуска облигаций компании общим объемом 750 млн рублей.


08

НКР присвоило АО «Аэроклуб» кредитный рейтинг BB+.ru со стабильным прогнозом. Умеренно позитивные оценки систематического риска бизнес-профиля компании обусловлены лидирующими позициями на рынке делового туризма в силу конкурентных преимуществ в области IT-технологий и налаженных отношений с крупными российскими и международными компаниями. Поддержку рейтингу оказывает умеренно положительная оценка специфического риска, в том числе связанная со значительным разнообразием услуг и каналов связи. Негативное влияние на оценку финансового профиля оказывает волатильность рынка делового туризма в последние годы, сказавшаяся на объемах операционной деятельности, при сохранении умеренной долговой нагрузки и небольшом запасе прочности по обслуживанию долга.

Долг компании в 2021 г. состоял из кредитов и займов (94% обязательств) и арендных обязательств (6%). Инвестиционных кредитов у компании нет, а максимальный срок траншей по кредитным линиям, как правило, не превышает 120 дней. Покрытие краткосрочных обязательств и процентов по кредитам и займам (за счет денежных средств и OIBDA) в 2021 г. составило 0,8, агентство ожидает его улучшения при условии дальнейшего восстановления оборотов компании.

Компания не присутствует на публичном долговом рынке.


09

ООО «ОР» (прежнее название — «Обувь России», входит в OR GROUP) допустило технический дефолт по выплате купонного дохода за 22-й период по облигациям серии 001Р-03 на сумму 4,7 млн рублей. Причина неисполнения обязательств — отсутствие на расчетном счете эмитента денежных средств в необходимом размере.

На этой неделе ОР обратилась к владельцам облигаций с предложением рассмотреть три индикативных варианта реструктуризации задолженности. Первый вариант предполагает пролонгацию задолженности сроком от 8 до 12 лет под ставку в диапазоне от 0,1% до 1% годовых; второй — пролонгацию задолженности сроком от 12 до 15 лет под ставку в диапазоне от 1% до 4% годовых, третий — конвертацию задолженности по облигациям в акционерный капитал ПАО «ОРГ».

В феврале агентство «Эксперт РА» понизило рейтинг кредитоспособности эмитента до уровня ruD и изменило прогноз на «стабильный». Московская биржа перевела облигации ООО «ОР» в режим торгов «Д».

В настоящее время в обращении находится восемь выпусков облигаций компании общим объемом 4,75 млрд рублей.
_____________________________________________________________________________

Итоги торгов на Московской бирже в ВДОграфе. 
Ритейл
ОР
Дефолтные компании
Оптовая торговля
Юниметрикс
Биржевые компании
Оптовая торговля
Калита
Дефолтные компании
Строительство и девелопмент
ПИК СЗ
Биржевые компании
Оптовая торговля
Сибнефтехимтрейд
Биржевые компании
Управление активами
ПИК-Корпорация
Биржевые компании
Биржевые компании

Также по теме

Коротко о главном
Подписаться на рассылку
banner
banner